يستلزم إنشاء صندوق استئمان في موريشيوس بموجب قانون الائتمان لعام 2001 مكوّنات تكلفة متعددة تتفاوت بحسب تعقيد هيكل الصندوق وطبيعة وقيمة الأصول المُودعة وعدد المستفيدين ومستوى النشاط الجاري المطلوب وجدول رسوم الأمين. تحظى موريشيوس بالاعتراف كولاية قضائية تنافسية للصناديق الاستئمانية، إذ تقدّم خدمات أمناء احترافية بأسعار أدنى عموماً من تلك المطبّقة في المراكز الخارجية الراسخة كجيرسي وغيرنزي وجزر كايمان، مع الحفاظ على إطار قانوني متين ورقابة تنظيمية فعّالة. فئات التكلفة الرئيسية هي: تكاليف التأسيس لمرة واحدة (صياغة وثيقة الصندوق والهيكلة القانونية والاعرف عميلك وقبول الأمين)، والرسوم السنوية الجارية للأمين والإدارة، ورسوم المعاملات للتوزيعات وإدارة الأصول، والخدمات الاختيارية الإضافية كخدمات المُشرف والإشراف على الاستثمار.
ينبغي الاتفاق على جميع الرسوم وتوثيقها في رسالة رسوم رسمية قبل تأسيس الصندوق. نقدّم عروض أسعار مفصّلة وشفافة لكل تكليف استئماني.
تكاليف تأسيس الصندوق الاستئماني (لمرة واحدة)
تُستحقّ تكاليف التأسيس مرةً واحدة عند إنشاء الصندوق. وتشمل: صياغة وثيقة الصندوق والمشورة القانونية للهيكلة (1,500–5,000 USD حسب التعقيد)، والعناية الواجبة والاعرف عميلك على المُوصي والمستفيدين والمُشرف (500–2,000 USD)، ورسوم قبول الأمين للمراجعة والقبول (1,000–3,000 USD)، وحيثما ينطبق، رسوم المراجعة القانونية للهياكل أو الأصول المعقدة بشكل خاص. تتراوح إجمالي تكاليف التأسيس لمرة واحدة عادةً بين 3,000 و10,000 USD.
رسوم الأمين السنوية
تغطي رسوم الأمين السنوية الإدارة الجارية للصندوق والامتثال التنظيمي وحفظ السجلات وخدمات المستفيدين والرقابة الائتمانية. تتفاوت هياكل الرسوم: تشيع الرسوم القائمة على الأصول في صناديق الاستثمار (عادةً 0.1%–0.5% من قيمة أصول الصندوق سنوياً بحد أدنى للرسوم السنوية يبلغ 3,000–8,000 USD)، في حين تشيع الرسوم الزمنية أو السنوية الثابتة في الصناديق غير الاستثمارية (عادةً 3,000–15,000 USD سنوياً). قد يحمل صندوق تقديري بسيط لأغراض التخطيط العقاري بأصول ونشاط متواضعَين رسوماً سنوية تبلغ 3,000–6,000 USD. أما الصندوق المعقد ذو الصناديق الفرعية المتعددة ومحافظ الاستثمار والتوزيعات النشطة فقد تبلغ تكلفته 15,000–50,000 USD أو أكثر سنوياً.
تكاليف نقل الأصول
تعتمد تكلفة نقل الأصول إلى الصندوق على نوع الأصل وولايته القضائية. التحويلات النقدية واضحة ولا تستلزم رسوماً إضافية سوى رسوم معاملات البنك. يستلزم نقل الأسهم في شركة موريشيوسية نموذج نقل ملكية وقد ينطوي على رسم دمغة رمزي. قد ينطوي نقل العقارات على رسم دمغة (عند الانطباق) وأتعاب قانونية للتسجيل العقاري. قد يستلزم نقل الأصول في ولايات قضائية أخرى مشورة قانونية محلية وموافقات تنظيمية. هذه التكاليف إضافية إلى رسوم الأمين.
رسوم التوزيع والمعاملات
عادةً ما تُفرض رسوم إضافية مقابل معالجة توزيعات المستفيدين ومراجعة تعليمات الاستثمار وتنفيذها والتعامل مع المعاملات غير المعتادة والاستعداد للردّ على طلبات الأطراف الثالثة (كخطابات المرجعية المصرفية أو طلبات العناية الواجبة من الأطراف المقابلة). تُحسب رسوم التوزيع عادةً بأسعار ساعية أو رسوم ثابتة رمزية لكل توزيعة (200–500 USD لكل توزيعة). قد تُحسب المعاملات المعقدة بأسعار ساعية.
خدمات المُشرف
حيثما يُشترط وجود مُشرف — سواء بدور المراقبة والإشراف أو بصفته مانح الموافقة على إجراءات محددة للأمين — يتقاضى المُشرف المهني رسوماً سنوية. تتراوح رسوم المُشرف المهني عادةً بين 1,500 و5,000 USD سنوياً، بحسب مستوى النشاط المطلوب.
الاستشارات الضريبية والقانونية
غالباً ما تستلزم الهياكل الاستئمانية استشارات ضريبية وقانونية دورية، لا سيما فيما يتعلق بالتغيرات في القوانين الضريبية في الولايات القضائية الأصلية للمُوصي أو المستفيدين، وهيكلة التوزيعات، والامتثال لالتزامات CRS/FATCA. تُحسب هذه الخدمات بشكل منفصل بأسعار ساعية مهنية أو رسوم ثابتة متفق عليها.
ملخص تكاليف الصندوق الاستئماني
| البند | النطاق التقديري | ملاحظات |
| تأسيس الصندوق الاستئماني (لمرة واحدة) | 3,000 – 10,000 USD | وثيقة الصندوق والاعرف عميلك والمشورة القانونية وقبول الأمين. |
| رسوم الأمين السنوية (صندوق بسيط) | 3,000 – 8,000 USD | الإدارة الأساسية والامتثال وحفظ السجلات. |
| رسوم الأمين السنوية (صندوق معقد) | 10,000 – 50,000 USD أو أكثر | أصول متعددة وتوزيعات نشطة وإشراف استثماري. |
| رسوم المُشرف (سنوياً) | 1,500 – 5,000 USD | اختياري. للصناديق التي تستلزم مُشرفاً مهنياً. |
| الرسوم القائمة على الأصول (صناديق الاستثمار) | 0.1% – 0.5% سنوياً | تُحسب على صافي قيمة الأصول. تنطبق رسوم دنيا. |
المعلومات الواردة في هذا الموقع لأغراض إعلامية عامة فحسب، ولا تشكل مشورة قانونية أو ضريبية أو مالية. كل حالة فريدة — يُرجى استشارة متخصصين مؤهلين قبل اتخاذ أي قرارات.
