Convenções de Dupla Tributação da Maurícia

Maurícias celebrou mais de 45 Acordos de Dupla Tributação (ADT) com países de África, Ásia, Europa, Médio Oriente e das Américas. Esta extensa rede de tratados é a principal razão pela qual Maurícias se tornou a plataforma preferida para o investimento transfronteiriço, em particular para África e o Sul da Ásia. Um Acordo de Dupla Tributação é um tratado bilateral entre dois países que atribui direitos de tributação sobre várias categorias de rendimentos — dividendos, juros, royalties, mais-valias, rendimentos de trabalho e lucros empresariais — e prevê mecanismos para evitar que o mesmo rendimento seja tributado duas vezes.

O objetivo fundamental de um ADT é eliminar ou reduzir o ónus da dupla tributação que surge quando dois países reclamam o direito de tributar o mesmo rendimento. Sem um ADT, uma empresa mauritana que receba dividendos de uma filial num país africano poderia suportar retenção na fonte no país de origem e IRC em Maurícias sobre o mesmo rendimento, dispondo apenas de alívio unilateral — que pode não eliminar totalmente a dupla tributação. Um ADT resolve esta situação atribuindo os direitos de tributação primários entre os dois países e exigindo que o país de residência conceda alívio (através de crédito ou isenção) pelos impostos pagos no país de origem.

Para os investidores e empresas multinacionais que utilizam Maurícias como plataforma de investimento, os ADT desempenham principalmente duas funções: reduzem as taxas de retenção na fonte sobre pagamentos dos países parceiros de tratados abaixo da taxa legal interna (por vezes para zero), e fornecem um enquadramento jurídico para reclamar o alívio da dupla tributação através de créditos ou isenções fiscais. O impacto prático é significativo — as taxas internas de retenção na fonte sobre dividendos em muitos países africanos variam entre 10% e 20%, mas ao abrigo dos ADT de Maurícias estas taxas são frequentemente reduzidas para 5% ou mesmo 0%, resultando em poupanças fiscais substanciais nos fluxos de investimento transfronteiriço. Para beneficiar de um ADT, uma entidade mauritana deve ser residente fiscal em Maurícias (o que requer uma licença GBC e o cumprimento dos requisitos de substância) e deve obter um Certificado de Residência Fiscal (CRF) da Autoridade Tributária de Maurícias (MRA).

O CRF é apresentado à autoridade fiscal do país de origem como prova de residência fiscal em Maurícias ao reclamar as taxas reduzidas de retenção na fonte previstas no tratado. A obtenção de um CRF exige que a entidade demonstre que é gerida e controlada a partir de Maurícias, dispõe de trabalhadores qualificados adequados, mantém um escritório físico e incorre num nível mínimo de despesas em Maurícias. A rede de ADT de Maurícias é particularmente valiosa para os investimentos em África, onde muitos países aplicam taxas internas elevadas de retenção na fonte sobre dividendos, juros e royalties.

Ao canalizar o investimento através de uma GBC mauritana, os investidores podem frequentemente aceder a taxas de retenção na fonte significativamente reduzidas ao abrigo do ADT aplicável. O ADT Índia-Maurícias merece menção especial, pois foi historicamente um dos mais significativos tratados fiscais a nível mundial. Assinado em 1983, este tratado foi o principal canal para o Investimento Direto Estrangeiro (IDE) na Índia durante mais de três décadas, atraindo milhares de milhões de dólares em fluxos de investimento.

Embora o tratado tenha sido alterado por um Protocolo em 2016 — que introduziu a tributação no país de origem sobre as mais-valias de ações adquiridas após abril de 2017 — continua a ser altamente relevante para dividendos, juros, royalties e investimentos anteriores. Da mesma forma, o ADT Maurícias-Índia foi historicamente um dos tratados mais amplamente utilizados no mundo para investimentos na Índia, em particular para investimentos de carteira e private equity. As disposições dos ADT são complexas e específicas de cada tratado — cada tratado deve ser analisado individualmente em função do tipo de rendimento, da estrutura de participação e da transação em causa.

Os requisitos de substância e de propriedade efetiva devem ser rigorosamente cumpridos para aceder legitimamente aos benefícios do tratado. No ambiente pós-BEPS, o Instrumento Multilateral (IML) da OCDE introduziu o Teste do Objetivo Principal (TOP) em muitos dos ADT de Maurícias, exigindo que os benefícios dos tratados não sejam concedidos quando a obtenção do benefício era um dos principais objetivos de um acordo. Isto torna a substância comercial genuína e a justificação empresarial mais importantes do que nunca.